تحليل التداول ونصائح للتعامل مع الين الياباني

تم اختبار مستوى السعر 158.22 في الوقت الذي كان فيه مؤشر MACD قد بدأ لتوّه في التحرك هبوطًا من خط الصفر، وهو ما أكد نقطة دخول صالحة لشراء الدولار الأمريكي. ونتيجة لذلك، تراجع الزوج نحو مستوى الهدف عند 157.94.

أعلنت اليابان عن بيانات مشجعة للأجور، لكن قد لا يكون ذلك كافيًا لدعم الين. فقد ارتفع الأجر الاسمي بنسبة 4.6% على أساس سنوي في سبتمبر، مقارنة بتوقعات المحللين عند 3.8%، بينما بلغ نمو الشهر السابق 3.9%. كانت هذه النتيجة أفضل بكثير من التوقعات وأعادت المؤشر إلى مستويات يوليو، عندما وصل النمو إلى 4.7%. هذه الأرقام مهمة بالنسبة إلى Bank of Japan، إذ يُفترض أن يؤدي استمرار نمو الدخل إلى تغذية التضخم في قطاع الخدمات، مما يمنح البنك المركزي مبررًا لمواصلة رفع سعر الفائدة، الذي يبلغ حاليًا 1.25%. وتجدر الإشارة إلى أن Bank of Japan أبقى أسعار الفائدة دون تغيير في 30 أكتوبر بعد تصويت 8-1، بينما دعا Hajime Takata إلى رفع فوري للفائدة. ويتوقع أكثر من 80% من الاقتصاديين رفعًا للفائدة في اجتماع 17–18 ديسمبر، وتزيد بيانات الأجور الصادرة اليوم من ترجيح هذا السيناريو.

مع ذلك، يظل المناخ الخارجي صعبًا بالنسبة إلى الين. فقد دعمت البيانات الاقتصادية الأمريكية الدولار مجددًا أمس. وجاءت طلبات إعانة البطالة الأسبوعية عند 189,000، مقابل توقعات عند 197,000. وارتفعت إنتاجية العمل بنسبة 3.6% في الربع الثالث، مقارنة بتوقعات بلغت 2.8%، في حين أن التصريحات المتشددة من مسؤولة الاحتياطي الفيدرالي Beth Hammack بشأن الحاجة إلى سياسة نقدية تقييدية عززت أكثر من الإقبال على العملة الأمريكية. الإشارة المقلقة الوحيدة للدولار كانت تراجع تكاليف وحدة العمل بنسبة 0.7%، لكن السوق بالكاد تفاعل معها. سيكون الاختبار الأهم اليوم هو تقرير التوظيف الأمريكي، مع توقع نمو الوظائف بمقدار 65,000 مقارنة بـ 29,000 في سبتمبر. وفي وقت لاحق من المساء، من المقرر أيضًا أن يلقي محافظ Bank of Japan، Kazuo Ueda، كلمة.

في رأيي، الصورة العامة مختلطة. فالنمو القوي للأجور في اليابان وتوقعات رفع الفائدة في ديسمبر يقدمان دعمًا متينًا للين. لكن، طالما أن البيانات الاقتصادية الأمريكية تواصل التفوق على التوقعات، ويُبقي الاحتياطي الفيدرالي على نهجه المتشدد، فسيجد الين صعوبة في تحقيق مكاسب. وإذا جاء تقرير التوظيف أقل من المتوقع، فستتاح للين فرصة لتعويض جزء من خسائره.

أما بالنسبة لاستراتيجية التداول داخل اليوم، فسيتركز الاهتمام بالدرجة الأولى على تنفيذ السيناريوهين رقم 1 و2.

سيناريوهات الشراء

السيناريو رقم 1: اليوم سيتم النظر في شراء زوج USD/JPY عندما يصل السعر إلى مستوى الدخول قرب 158.00 (الخط الأخضر على الرسم البياني)، مع استهداف صعودي عند 158.33 (الخط الأخضر الأثخن على الرسم البياني). بالقرب من مستوى 158.33 سيتم إغلاق صفقة الشراء وفتح صفقة بيع في الاتجاه المعاكس، بهدف تحقيق حركة قدرها 30–35 نقطة من ذلك المستوى. يُفضَّل استئناف شراء الزوج أثناء التصحيحات الهابطة والتراجعات القوية في USD/JPY. مهم! قبل الشراء، تأكد من أن مؤشر MACD يقع فوق خط الصفر وأنه قد بدأ للتو في الارتفاع منه.

السيناريو رقم 2: سيتم أيضًا النظر في شراء USD/JPY اليوم إذا اختبر السعر مستوى 157.83 مرتين متتاليتين بينما يكون مؤشر MACD في منطقة التشبع البيعي. سيؤدي ذلك إلى الحد من القدرة الهبوطية للزوج وإطلاق انعكاس صعودي في السوق. عندها يمكن توقّع ارتفاع باتجاه المستويات المقابلة 158.00 و 158.33.

سيناريوهات البيع

السيناريو رقم 1: اليوم سيتم النظر في بيع زوج USD/JPY فقط بعد كسر السعر لمستوى 157.83 (الخط الأحمر على الرسم البياني)، ما من المفترض أن يؤدي إلى هبوط سريع في الزوج. الهدف الرئيسي للبائعين سيكون مستوى 157.44، حيث سيتم إغلاق صفقة البيع وفتح صفقة شراء فورًا في الاتجاه المعاكس، بهدف تحقيق حركة قدرها 20–25 نقطة من ذلك المستوى. يمكن أن يعود البائعون في أي لحظة؛ فكل ما يلزم هو أي إشارة صادرة عن البنك المركزي. مهم! قبل البيع، تأكد من أن مؤشر MACD يقع تحت خط الصفر وأنه قد بدأ للتو في التراجع منه.

السيناريو رقم 2: سيتم أيضًا النظر في بيع USD/JPY اليوم إذا اختبر السعر مستوى 158.00 مرتين متتاليتين بينما يكون مؤشر MACD في منطقة التشبع الشرائي. سيؤدي ذلك إلى الحد من القدرة الصعودية للزوج وإطلاق انعكاس هبوطي في السوق. عندها يمكن توقّع هبوط باتجاه المستويات المقابلة 157.83 و 157.44.

ما الذي يوضحه الرسم البياني

• الخط الأخضر الرفيع – سعر الدخول الذي يمكن عنده شراء أداة التداول.
• الخط الأخضر السميك – مستوى السعر التقديري الذي يمكن عنده وضع أوامر Take Profit أو جني الأرباح يدويًا، لأن استمرار الصعود فوق هذا المستوى غير مرجح.
• الخط الأحمر الرفيع – سعر الدخول الذي يمكن عنده بيع أداة التداول.
• الخط الأحمر السميك – مستوى السعر التقديري الذي يمكن عنده وضع أوامر Take Profit أو جني الأرباح يدويًا، لأن استمرار الهبوط دون هذا المستوى غير مرجح.
• مؤشر MACD. عند دخول السوق، من المهم مراعاة مناطق فرط الشراء وفرط البيع.

هام. يجب على متداولي Forex المبتدئين توخي أقصى درجات الحذر عند اتخاذ قرارات الدخول. من الأفضل البقاء خارج السوق قبل صدور البيانات الأساسية المهمة لتجنب التعرض لتقلبات حادة في أسعار الصرف. إذا تم التداول أثناء صدور الأخبار، فيجب دائمًا وضع أوامر إيقاف الخسارة للحد من الخسائر المحتملة. من دون أوامر إيقاف الخسارة، يمكن خسارة كامل رصيد حساب التداول بسرعة كبيرة، خاصة عند التداول بأحجام عقود كبيرة من دون إدارة صحيحة لرأس المال.

تذكّر أن التداول الناجح يتطلب خطة تداول واضحة، مثل الخطة المعروضة أعلاه. اتخاذ قرارات تداول عفوية استنادًا إلى ظروف السوق الحالية يُعدّ في جوهره إستراتيجية خاسرة بالنسبة للمتداول اليومي (intraday trader).